Szybka nawigacja
RENT.BS - Funkcja rentowności weksla skarbowego
Podsumowanie
Funkcja RENT.BS oblicza rentowność weksla skarbowego na podstawie daty rozliczenia, daty spłaty oraz ceny zakupu. Jest to kluczowe narzędzie do analizy krótkoterminowych papierów skarbowych o okresie wykupu do roku.
Składnia
RENT.BS(rozliczenie; data_spłaty; cena)Parametry
| Parametr | Typ | Wymagane | Opis |
|---|---|---|---|
| rozliczenie | Date |
Tak | Data rozliczenia - pierwszy dzień posiadania weksla |
| data_spłaty | Date |
Tak | Data wykupu weksla skarbowego |
| cena | Number |
Tak | Cena zakupu wyrażona w procentach wartości nominalnej (100 zł) |
Użycie funkcji TBILLYIELD
Funkcja RENT.BS jest niezbędna przy analizie rentowności krótkoterminowych instrumentów dłużnych emitowanych przez Skarb Państwa. Używa rzeczywistej liczby dni między datami oraz formuły uwzględniającej dyskonto.
Typowe przykłady TBILLYIELD
Podstawowy przykład weksla skarbowego
=RENT.BS(DATA(2024;5;15);DATA(2024;8;15);98,75)Oblicza rentowność 3-miesięcznego weksla kupionego za 98,75 zł za 100 zł nominalu (wynik ok. 4,2%)
Analiza portfela T-Bill
=RENT.BS(A2;B2;C2)W komórce A2 data rozliczenia, B2 data spłaty, C2 cena - automatyczne obliczenie dla wielu pozycji
Często zadawane pytania
Typowe błędy i rozwiązania
#WARTOŚĆ!
Cause: Nieprawidłowa data w argumentach rozliczenie lub data_spłaty
Solution: Użyj funkcji DATA() do tworzenia poprawnych dat
#LICZBA!
Cause: Cena ≤ 0 lub data_spłaty > rok po rozliczeniu
Solution: Sprawdź zakres dat (max 1 rok) i cenę > 0
#LICZBA!
Cause: Data rozliczenia ≥ data spłaty
Solution: Data wykupu musi być późniejsza niż data zakupu
Uwagi
- Excel liczy daty od 1.01.1900 - używaj funkcji DATA()
- Okres nie może przekraczać 365 dni
- Cena wyrażona za 100 zł nominalu
- Funkcja używa rzeczywistej liczby dni bez konwencji 360/365
Kompatybilność
Dostępne w: Excel 2007, Excel 2010, Excel 2013, Excel 2016, Excel 2019, Excel 2021, Microsoft 365
Niedostępne w: Excel 2003 i wcześniejsze
Treść ostatnio sprawdzona: December 9, 2025
Częstotliwość aktualizacji: W razie potrzeby
Przetestowane wersje Excel: Excel 2007+